U Petrogradu ulicama hoda krokodil. Puši cigarete i govori turski. A ljudi ga slijede, rugaju se, zadirkuju i vrijeđaju. I ovdje pas izražava svoj prezir prema njemu - ugrize ga za nos. A krokodil proguta psa. Narod je ogorčen, ljut: "Hej, drži se, / da, plesti ga, / da, radije vodi u policiju!" Gradski službenik dolazi na buku i kaže da je "krokodilima ovdje zabranjeno hodati". Kao odgovor, Krokodil proguta grad. Ovdje su svi užasnuti. Ljudi su u panici. Samo se jedan ne boji strašne zvijeri - ovo je odvažna Vanya Vasilchikov. Rađa igračku sablju i najavljuje Crocodileu da je zločinac i zbog toga će on, Vanya, odsjeći glavu Crocodileu. Tada se Krokodil vraća ljudima živahnog i zdravog grada i ugrize čuvara. Svi se dive Vanji i za spas prijestolnice "od žestokog gmaza" dodijelio je ogromnu količinu slatkiša. A krokodil leti u Afriku, gdje vode Nila pere njegov dom. Supruga govori kako su u nedostatku strogog oca djeca bila nestašna: jedan je popio bocu s tintom, drugi je progutao samovar itd. U ovom trenutku rodbina i prijatelji kucaju u žirafe i hipope, slonove i hijene, bose i nojeve. Krokodil, oduševljen susretom, svima daje poklone, ne zaboravljajući ni vlastitu djecu - tata im je donio lepršavo zeleno božićno drvce, sve obloženo igračkama, krekerima i svijećama. Svi se pridruže rukama u radosti i plesu oko božićnog drvca. Ovde dolaze majmuni, noseći dobre vijesti: sam kralj, Hippo, posjetit će Krokodila. Nered se odmah diže. A sada je na pragu kralj. Krokodil ga srdačno pozdravlja i pita zašto duguje takvu čast. Kaže da je čuo za putovanje krokodila u Rusiju i došao slušati divne priče o dalekoj zemlji. Krokodil govori o tome kako se životinje muče u strašnom zatvoru - zoološkom vrtu. Govori o smrti svog nećaka, koji, umirući, nije proklinjao ubojice, nego njegovu nevjernu braću, svoje jake prijatelje koji nisu došli razbiti okove nesretnika. A onda se Krokodil zavjetovao osvetiti ljudima zbog mučenja životinja. Ovdje se sve životinje dižu u ogromnoj gomili i odlaze u Petrograd, želeći proždrijeti sve mučitelje, iskorijeniti svoj klan i pustiti siromašne životinje na slobodu ...
Malena Lialechka koja šeta Tavricheskom ulicom oteta je divljinom gorilom. Ali niko ne želi spasiti dijete. Prestravljeni ljudi puze pod krevet, skrivaju se u prsima. Nitko neće pomoći bebi. Nitko osim Vanye Vasilchikov. Hrabro odlazi u logor užasnih ogorčenih životinja, uzimajući sa sobom pištolj s igračkama. On je toliko prijeteći da se životinje od užasa raspršuju. Vanya je opet heroj, ponovno je spasio svoj grad, a grad mu opet daje čokoladu. Ali gdje je Lyalechka? Vanya se žuri za zlim životinjama da mu dadne sestru. Ali životinje odgovaraju da njihove simpatične životinje, roditelji, braća i sestre umiru u kavezima. Oni, životinje, pustit će djevojčicu samo kad sve mučenike u zoološkom vrtu pošalju kući. Ali Vanini prognani prijatelji objavljuju rat zvijerima. I bitka je pogodila! I sada je Lyalya spašena. Ali dobri Vanya žali životinje i on se slaže s njima, što će dati slobodu svim kućnim ljubimcima zoološkog vrta. Neka žive u Petrogradu, ali prvo sječu rogove i kopita, neka ne napadaju nikoga i nikoga ne jedu. Životinje se slažu. I dolazi milost. Zvijeri i ljudi su prijatelji i vole se. Životinje se prepuštaju Vanyi koji im je dao slobodu. A sada - praznici! Danas svi idu na stablo do Vuka. I oni pozivaju sve sa sobom.